Ondřejovy investiční zprávy (11.2.2024)

Americký akciový index S&P 500 vystoupal na rekord. Pokořil hranici 5000 bodů. Americký akciový index Standard & Poor's 500 v pátek poprvé uzavřel nad 5000 body. Mohly za to zisky firem s velkou kapitalizací, jako je výrobce čipů Nvidia. Investory také povzbudily údaje o silných výsledcích hospodaření a mírná revize loňských údajů o inflaci ve Spojených státech, která podpořila očekávání, že centrální banka USA (Fed) letos sníží úrokové sazby. „Index má za sebou snový začátek roku, když jeho hodnota vzrostla o více než pět procent. Za poslední rok pak o více než 20 procent a za pět let dokonce o téměř 85 procent, což je úctyhodný výkon vzhledem ke koronavirovému roku 2020 a výprodejům v roce 2022. Dlouhodobý průměrný roční výkon indexu je přitom kolem deseti procent,“ uvedl k růstu indexu S&P 500 analytik Purple Trading Petr Lajsek.ČNB zrychlila a základní úrokovou sazbu snížila na 6,25 procenta. Česká národní banka (ČNB) pokračuje ve snižování úrokových sazeb. Bankovní rada ve čtvrtek na svém prvním měnovém zasedání v tomto roce rozhodla o snížení základní úrokové sazby o půl procentního bodu na 6,25 procenta. Většina analytiků takový krok očekávala. ČNB začala se snižováním sazeb loni v prosinci. Tehdy základní úrok, od nějž se odvíjejí ceny úvěrů včetně hypoték, snížila o čtvrt procentního bodu na 6,75 procenta. Čtvrteční snížení je tedy výraznější. Předtím se sazba držela na sedmi procentech nepřetržitě rok a půl.

Disney reportoval výsledky, výhled očištěného zisku na akcii pozitivně překvapil. Zábavní společnost Walt Disney reportovala výsledky za 1Q fiskálního roku 2024. Společnost překvapila výhledem očištěného zisku na akcii, který překonal očekávání trhu. Rovněž společnost deklarovala o 50 % vyšší dividendu než v lednu. Společnost plánuje zpětně odkoupit akcie ve výši 3 mld. USD. Tržby dosáhly 23,55 mld. USD. V meziročním srovnání dosáhly srovnatelné úrovně. Provozní zisk meziročně vzrostl o 27 % na 3,876 mld. USD, trh predikoval 3,3 mld. USD. Čistý zisk vzrostl meziročně z 1,279 mld. USD na 1,911 mld. USD. Společnost očekává očištěný zisk na akcii ve výši 4,6 USD, predikovalo se 4,27 USD.

Alibaba oznámila navýšení objemu zpětného odkupu akcií o 25 mld. USD. Čínská technologická společnost Alibaba reportovala kvartální výsledky. Společnost oznámila navýšení objemu zpětného odkupu akcií. Společnost vygenerovala výnosy ve výši 260,35 mld. CNY.  Meziročně se jedná o růst o 5 %. Provozní zisk meziročně poklesl o 36 % na 22,511 mld. CNY. Provozní marže na 9 %, meziročně poklesla o 5 p. b. Čistý zisk meziročně o 77 % nižší než v roce předchozím. V tomto kvartálu dosáhl 10,717 mld. CNY. Očištěný čistý zisk evidován ve výši 47,95 mld. CNY. V meziročním srovnání poklesl o 4 %. Společnost oznámila navýšení programu zpětného odkupu akcií v objemu 25,0 mld. USD.

OpenAI stále roste. V prosinci dosáhla obratu dvě miliardy dolarů. Americké společnosti OpenAI, která stojí za chatovacím systémem ChatGPT a kterou podporuje Microsoft, se v prosinci podařilo dosáhnout obratu dvě miliardy dolarů, tedy bezmála 47 miliard korun. Uvádějí to dva zdroje britského deníku Financial Times. Startup zaměřený na umělou inteligenci věří, že v příštím roce může tuto částku více než zdvojnásobit. Pomáhá mu k tomu velký zájem firemních zákazníků, kteří chtějí využít jeho technologie k zavedení generativních nástrojů AI na pracovištích, uvádí list. Šéf OpenAI Sam Altman jedná s investory, včetně těch ze Spojených arabských emirátů, o založení nového podniku na produkci čipů. Měl by uspokojit rostoucí potřebu čipů firmy OpenAI a současně snížit její závislost na společnosti Nvidia, informovaly koncem ledna FT a podobně ve čtvrtek i deník The Wall Street Journal.

Komerční banka představila výsledky za 4Q 2023, návrh dividendy 82,66 Kč. Čistý zisk zůstal pod očekáváním především díky vyšším nákladům na riziko. Banka dosáhla provozního zisku lehce na konsensem, který byl tažený vyššími výnosy z poplatků a provizí a také ostatními provozními výnosy. Management navrhuje vyplatit 100 % ze zisku a čeká mírný růst výnosů v tomto roce. Čisté úrokové výnosy kvůli vyšším nákladům na vklady a zrušení úročení povinných minimálních rezerv meziročně poklesly o 12 % na 6 276 mil. Kč, 1 % pod konsensem. Management představil výhled na rok 2024. Výnosy by měly vzrůst o nižší až střední jednociferné procento. Provozní náklady by měly růst pomaleji než výnosy a náklady na riziko by měly zůstat pod úrovní 20-30 bazických bodů.

Palantir reportoval výsledky za 4Q, trh byl z výsledků nadšený. Společnost reportovala meziroční růst výnosů o 20 % na 608,4 mil. USD. Mezikvartálně výnosy vzrostly o 9 %. Výnosy ze soukromého sektoru dosáhly 284 mil. USD, jedná se o meziroční růst o 32 %. Státní sektor vygeneroval společnosti výnosy ve výši 324 mil. V porovnání se 4Q roku 2022 vzrostly výnosy o 11 %. Provozní zisk dosáhl 65,79 mil. USD. Ve 4Q 2022 evidoval Palantir provozní ztrátu ve výši 17,83 mil. USD.  Očištěný provozní zisk meziročně vzrostl o 83 % na 209,4 mil. USD. Predikovalo se 187,4 mil. USD. Očištěná provozní marže v tomto kvartálu na 34 % při očekávání 31,1 %. Ve 4Q 2022 činila 22 %. Očištěné volné hotovostní toky meziročně vzrostly ze 75,8 mil. USD na 304,8 mil. USD.Čína vyměnila šéfa komise pro cenné papíry. Chce zastavit propad akcií. Čína vyměnila šéfa své komise pro cenné papíry. Slibuje si od toho, že změna pomůže ukončit krizi na čínském akciovém trhu, který má hodnotu kolem osmi bilionů dolarů (to je v přepočtu 185 bilionů korun) a dlouhodobě se mu nedaří. S odkazem na čínskou tiskovou agenturu Nová Čína to ve středu uvedla agentura Bloomberg, podle níž jde o překvapivý krok. Předsedou a stranickým šéfem Čínské komise pro regulaci cenných papírů (CSRC) se stane devětapadesátiletý Wu Čching, který dříve téměř dva roky vedl šanghajskou burzu cenných papírů. V CSRC zastával různé funkce a vysloužil si přezdívku „řezník makléřů“, protože nechal zavřít jednatřicet firem kvůli porušování předpisů.

PayPal výsledky za 4Q překonal tržní odhady, investory nepotěšil ročním výhledem zisku na akcii. Zprostředkovatel plateb PayPal reportoval výsledky za 4Q 2023. Meziroční růst výnosů překonal očekávání analytiků, stejně tak vykázaný zisk na akcii po očištění. Trh negativně reaguje na konzervativní roční výhled, do kterého společnost projektuje restrukturalizační náklady. PayPal vzrostl na výnosech meziročně o 9 %. Nejvýznamnější podíl představují výnosy ze zpracovaných transakcí, které byly o 8,7 % vyšší oproti poslednímu kvartálu minulého roku a překonaly hodnotou 7,28 mld. USD průměr analytických odhadů ve výši 7,1 mld. USD. Celkový objem transakcí byl ve 4Q na 409,8 mld. USD, tedy o 15 % meziročně více. Analytici očekávali 403,6 mld. USD. Po výsledcích je v médiích nejvíce skloňovaný roční výhled očištěného zisku na akcii ve výši 5,1 USD, což oproti roku 2023 představuje stagnaci.

Mějte se krásně

O

Affiliate koutek (výhody pro obě strany):

📌  XTB Broker - Na nákup AKCIÍ a ETF

📌 Individuální vedení  - Pojďme si zavolat